Fondsen

Doorzoek alle in België verhandelde fondsen

AXA WF US Sh Dur HY B ZI Q€H u.

Obligaties korf buitenlandse munten (zonder vaste looptijd) : Hoogrentend (zwakke munt)

Koers 2-5-2024

78,96

Fonds toevoegen aan WATCHLIST ?

Fonds toevoegen aan Portefeuille ?

Genoteerd

Nee

Valuta

EUR

Beleggingsinstelling

AXA Funds Management SA

Investeringscategorie

Obligaties korf buitenlandse munten (zonder vaste looptijd) : Hoogrentend (zwakke munt)

Grafieken

Periode

Rendement
Periode	EUR	Munt van oorsprong
1 maand	-0,01%	-0,01%
3 maanden	1,93%	1,93%
YTD	1,95%	1,95%
1 jaar	6,42%	6,42%
2 jaar	2,55%	2,55%
3 jaar	0,83%	0,83%
5 jaar	1,04%	1,04%
10 jaar

Benchmark

Doelstelling
Beleggingsdoelstelling Het subfonds beoogt in de eerste plaats een hoog aantrekkelijk inkomen en in de tweede plaats kapitaalgroei door te beleggen in Amerikaanse hoogrentende obligaties op middellange termijn. Beleggingsbeleid Het subfonds wordt actief beheerd zonder benchmark om beleggingsmogelijkheden in de Amerikaanse hoogrentende obligatiemarkt te benutten. De volgende beleggingsbeslissingen worden na grondige macro- en micro- economische marktanalyse genomen: - selectie van emittenten - sectorallocatie - positie op de kredietcurve (de kredietcurve geeft het verband weer tussen de beleggingstermijn en de rente op kredieten) Het subfonds belegt in hoogrentende obligaties met vaste of variabele rentevoet die voornamelijk uitgegeven zijn door ondernemingen die hoofdzakelijk gevestigd zijn in de VS en die een verwachte levensduur of terugbetalingstermijn hebben van minder dan 3 jaar op basis van de verwachtingen van de vermogensbeheerder. Dergelijke hoogrentende obligaties hebben een kredietnotering van minder dan BBB- bij Standard & Poor's of een gelijkwaardige notering (bij Moody's of een andere noteringsmaatschappij) of hebben geen kredietnotering. Het subfonds kan tot 10% beleggen in effecten waarvan de emittent in financiële nood verkeert (distressed) of in default is gegaan nadat hun kredietnotering werd verlaagd, als zij geacht worden overeen te stemmen met de beleggingsdoelstelling van het subfonds. Deze effecten worden naar verwachting binnen 6 maanden verkocht, tenzij specifieke gebeurtenissen de beleggingsbeheerder verhinderen om ze te gelde te maken. Bij de spreiding en selectie van kredietinstrumenten wordt niet alleen uitgegaan van hun publiekelijk beschikbare kredietnotering, maar ook van een interne analyse van het krediet- of marktrisico. Het subfonds mag in aanzienlijke mate beleggen in of blootgesteld zijn aan 144A-effecten, afhankelijk van de beleggingskansen. Het subfonds kan maximaal 10% van zijn nettoactiva beleggen in voorwaardelijk converteerbare obligaties (CoCo's). Binnen de limiet van 200% van de netto activa van het subfonds kan aan de doelstellingen van de beleggingsstrategie worden beantwoord door directe beleggingen en/of door middel van derivaten, met name credit default swaps. Derivaten kunnen ook worden gebruikt voor afdekkingsdoeleinden. De aandelenklasse beoogt afdekking van het wisselkoersrisico dat voortvloeit uit het verschil tussen de referentiemunt van het subfonds en de valuta van deze aandelenklasse met behulp van derivaten, terwijl de blootstelling aan het beleggingsbeleid van het subfonds wordt behouden. Uitkeringsbeleid Voor distributiedeelbewijzen (Dis) wordt het dividend uitgekeerd. Valuta van het Subfonds De referentiemunt van het Subfonds is de USD. Beleggingshorizon Dit Subfonds is mogelijk niet geschikt voor beleggers die binnen 3 jaar willen desinvesteren. Uitvoering van aan- en verkooporders Aankoop-, conversie- en verkooporders moeten uiterlijk op de waarderingsdag om 15.00 uur (Luxemburgse tijd) in het bezit zijn van de registerhouder en transferagent. Orders worden uitgevoerd tegen de netto-inventariswaarde die geldt op die waarderingsdag. De belegger wordt er op gewezen dat extra verwerkingstijd nodig kan zijn als gevolg van de eventuele betrokkenheid van tussenpersonen zoals financiële adviseurs of distributeurs. De netto-inventariswaarde van dit Subfonds wordt dagelijks berekend. Minimumbedrag voor de initiële belegging: 30.000.000 USD of het gelijkwaardige bedrag in de betreffende valuta van de betreffende aandelenklasse. Minimumbedrag voor de daaropvolgende belegging: USD 1.000.000 of een gelijkwaardig bedrag in de betreffende valuta van de betreffende aandelenklasse.

Spreidingen

Data van 28-3-2024

Top 5 participaties

	Matthews International Corp 5.25% 12/01/2025 1,55%
	Williams Scotsman Inc 6.125% 06/15/2025 1,48%
	LABL Inc 6.75% 07/15/2026 1,41%
	Avient Corp 5.75% 05/15/2025 1,39%
	Sirius XM Radio Inc 5% 08/01/2027 1,36%
	Rest 92,81%

Top 5 regio's	%
Verenigde Staten	90,29
Canada	2,71
Nederland	2,40
Ierland	2,24
Verenigd Koninkrijk	1,17

Activaspreiding

Fondsinformatie
Depothouder	State Street Bank International GmbH (München)
Juridische aard	Beleggingsvennootschap naar Luxemburgs recht
Einde fiscale jaar	31 December
Opstartdatum	10-06-2016
Datum Algemene Vergadering	18 mei om 12 u.
Valuta	EUR
ISIN-code	LU1319659071
Minimale inleg	USD 30.000.000,00
Frequentie van notering	dagelijks
Kapitalisatie / Dividend	D

Contactinformatie

Beleggingsinstelling	AXA Funds Management SA
Straat	Avenue J.F. Kennedy 49
Plaats	Luxemburg
+32 (2) 679 63 50

www.axa-im.com