Fondsen

Doorzoek alle in België verhandelde fondsen

UBAM - Emerging Market So AC k.

Obligaties korf buitenlandse munten (zonder vaste looptijd) : Groeimarkten

Koers 28-6-2024

100,45

Fonds toevoegen aan WATCHLIST ?

Fonds toevoegen aan Portefeuille ?

Genoteerd

Nee

Valuta

USD

Beleggingsinstelling

UBP Asset Management (Europe) S.A.

Investeringscategorie

Obligaties korf buitenlandse munten (zonder vaste looptijd) : Groeimarkten

Grafieken

Periode

Rendement
Periode	EUR	Munt van oorsprong
1 maand	-0,70%	-2,05%
3 maanden	-1,27%	-2,29%
YTD	2,44%	-0,76%
1 jaar	8,97%	7,35%
2 jaar	5,60%	7,21%
3 jaar	-0,09%	-3,51%
5 jaar	0,82%	-0,35%
10 jaar

Benchmark

Doelstelling
Het Fonds streeft naar vermogensgroei en inkomsten door voornamelijk te beleggen in obligaties in harde valuta's zoals, maar niet beperkt tot, de euro en Amerikaanse dollar die zijn uitgegeven door overheidsinstellingen of semi-overheidsinstellingen die gevestigd zijn in opkomende landen of frontierlanden of, direct of indirect, economisch gelinkt zijn aan een emittent die gevestigd is in een opkomend land of frontierland of gelinkt zijn aan het risico met betrekking tot opkomende landen of frontierlanden. De blootstelling kan direct worden verworven of via CDS'en (Credit Default Swaps) en/of CDX'en (Credit Default Swaps op indexen). Het Fonds wordt actief beheerd en zal minstens 2/3 van zijn nettovermogen beleggen in producten met een rating van minstens B- (S&P of FITCH), B3 (Moody's) of een gelijkwaardige rating bij een ander ratingbureau en tot 1/3 van zijn nettovermogen in producten met een lagere rating. Het Fonds streeft met name naar het bevorderen van maatschappelijke resultaten, zoals de staat van dienst van een land op het gebied van mensenrechten, arbeidsnormen, onderwijsstelsel, gezondheidszorg en demografische ontwikkeling. De beleggingsstrategie berust op een krediet- en macro-economische beoordeling evenals op een ESG-analyse (Environmental, Social and Governance) om een financieel risicogewogen rendement te combineren dat overeenstemt met of hoger ligt dan dat van de EM-staatsobligatiemarkt over de beleggingshorizon, met ESG-kenmerken die beter zijn dan die van de JP Morgan EMBI Global Diversified (“de Benchmark”). Het beleggingsproces omvat een externe ESG-analyse en een eigen ESG- scoremodel voor staten, dat historische ESG-gegevens en toekomstgericht sentiment combineert om landen te rangschikken op hun relatieve ESG-kwaliteit. Het beleggingsproces omvat een eerste fase van filtering van het beleggingsuniversum (waarbij emittenten met een degelijke ESG- kwaliteit worden geselecteerd en controversiële activiteiten en bedrijven die internationale normen schenden worden vermeden) en een tweede fase van ESG-bottom-uponderzoek door ESG-overwegingen te integreren in de analyse en de portefeuilleconstructie. Het Fonds streeft ernaar een hoger rendement te boeken dan de Benchmark. Deze Benchmark is representatief voor het beleggingsuniversum maar niet voor het risicoprofiel van het Fonds. De beleggingen van de portefeuille zullen wezenlijk afwijken van de samenstelling van de Benchmark met betrekking tot landen, sectoren, emittenten en instrumenten, om de portefeuille af te stemmen op de milieu- en/of sociale kenmerken die door het Fonds worden bevorderd en/of om te profiteren van specifieke beleggingskansen. Het Fonds kan: - tot 100% van zijn nettovermogen beleggen in hoogrentende producten deze blootstelling kan worden verhoogd tot 120% via derivaten - tot 100% van zijn nettovermogen beleggen in opkomende landen of frontierlanden (inclusief China via Bond Connect tot 20%) deze blootstelling kan worden verhoogd tot 120% via derivaten - tot 20% van zijn nettovermogen beleggen in bedrijfsobligaties - tot 20% van zijn nettovermogen beleggen in voorwaardelijk converteerbare obligaties (CoCo's) In totaal kan tot 20% van de beleggingen van het Fonds worden uitgevoerd in valuta's van opkomende landen of frontierlanden. De waarde van het Fonds wordt berekend en uitgedrukt in US dollar. Beleggers in het Fonds kunnen elke werkdag in Luxemburg inschrijven op deelnemingsrechten of deze verzilveren, behalve op dagen wanneer de doorslaggevende markt gesloten is: Verenigde Staten (VS). Een overzicht van de sluitingsdagen is hier beschikbaar: https://www.ubp.com/en/our-offices/ubp-asset-management-europe-sa. De aanbevolen beleggingstermijn is minstens drie jaar. Alle inkomsten worden door het Fonds herbelegd (aandelencategorie kapitalisatie).

Spreidingen

Data van 29-12-2023

Top 5 participaties

	ROMANIA (REPUBLIC OF) MTN RegS 750,0%
	TURKEY (REPUBLIC OF) 744,0%
	PETROBRAS GLOBAL FINANCE BV 673,0%
	HUNGARY (GOVERNMENT) 512,0%
	GABON REPUBLIC OF (GOVERNMENT) RegS 447,0%

Top 5 regio's	%
Mexico	13,60
Brazilië	10,50
Hongarije	10,20
Roemenië	7,50
Turkije	7,40

Activaspreiding

Fondsinformatie
Depothouder	BNP Paribas Securities Services - Lux. branch
Juridische aard	Beleggingsvennootschap naar Luxemburgs recht
Einde fiscale jaar	31 December
Opstartdatum	05-09-2017
Datum Algemene Vergadering	1e woensdag van juni om 10.00 u.
Valuta	USD
ISIN-code	LU1668152827
Minimale inleg	USD 0,00
Frequentie van notering	dagelijks
Kapitalisatie / Dividend	C

Contactinformatie

Beleggingsinstelling	UBP Asset Management (Europe) S.A.
Straat	287-289 Route d'Arlon
Plaats	Luxemburg
+352 228 007 1

www.ubp.com